Chủ đề nổi bật
Một chỉ báo lợi nhuận quan trọng của các nhà cho vay lớn nhất Trung Quốc đã giảm xuống mức kỷ lục, trong bối cảnh nền kinh tế nước này giảm tốc và hoạt động thúc đẩy tín dụng gây áp lực lên cả ngành.
Theo phân tích của Financial Times, 6 ngân hàng lớn nhất Trung Quốc tính theo giá trị tài sản ghi nhận tỷ lệ thu nhập lãi thuần (NIM), chênh lệch giữa lãi nhận được và lãi phải trả của ngân hàng, thấp nhất từ trước đến nay trong thời gian gần đây.
NIM trung bình của 6 ngân hàng nhà nước Trung Quốc là 1,48% vào cuối năm ngoái, trong khi năm trước là 1,6%. Thời điểm gần đây nhất NIM của các nhà băng này trên mức 2% là năm 2021.
6 ngân hàng lớn nhất của Trung Quốc bao gồm: Ngân hàng Công thương Trung Quốc (ICBC), Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc (CCB), Ngân hàng Nông nghiệp Trung Quốc (ABC), Ngân hàng Trung Quốc (BOC), Ngân hàng Truyền thông (Bocom), Ngân hàng Tiết kiệm Bưu điện Trung Quốc (PSBC).
NIM của 6 ngân hàng lớn nhất Trung Quốc.
Sự sụt giảm này cho thấy các ngân hàng nhà nước Trung Quốc đối mặt với áp lực ngày càng lớn, trong bối cảnh giới chức đang nỗ lực để thúc đẩy nền kinh tế đang bị ảnh hưởng bởi thị trường bất động sản suy thoái và niềm tin người tiêu dùng yếu đi.
Jason Bedford, cựu chuyên gia phân tích ngân hàng của UBS, cho biết: “Trước năm 2022, các ngân hàng này có NIM khá bình thường khi nền kinh tế mới bắt đầu chậm lại. Nhưng số liệu kém khả quan ở thời gian gần đây là do chính phủ cắt giảm lãi suất thế chấp, tiền gửi có kỳ hạn của người dân tăng vọt và các khoản vay cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ được định giá lại.”
Các chính sách này đã khiến các ngân hàng ghi nhận lợi nhuận thấp hơn từ các khoản vay so với số tiền họ trả cho người tiết kiệm.
Theo S&P Capital IQ, các ngân hàng Trung Quốc, bao gồm 4 ngân hàng lớn nhất thế giới tính theo tài sản đến cuối năm 2023, đã chịu ảnh hưởng nặng nề bởi phản ứng của Bắc Kinh với việc nền kinh tế suy thoái. Chính phủ đã cắt giảm lãi suất, điều chỉnh lãi suất cho vay 1 năm (mức tham chiếu cho các khoản vay hộ gia đình và doanh nghiệp) ở mức 3,1%, giảm so với mức 3,35% vào tháng 9. Ngoài ra, lãi suất thế chấp cũng được hạ xuống, là một phần của gói kích thích nhắm đến thị trường chứng khoán và thúc đẩy hoạt động cho vay tiêu dùng.
Cuối tuần qua, 4 trong 6 ngân hàng cho biết sẽ huy động 72 tỷ USD, khi Bộ Tài chính nước này giải ngân khoản đầu tư trực tiếp do lo ngại về vấn đề lợi nhuận.
Zhang Hui, phó chủ tịch Ngân hàng Trung Quốc, cho biết trong một cuộc họp công bố kết quả kinh doanh vào tuần trước rằng ngân hàng này sẽ ưu tiên việc điều chỉnh NIM. Trong khi đó, Yao Mingde, phó chủ tịch điều hành cấp cao tại Ngân hàng Công thương Trung Quốc, cho biết ngân hàng sẽ tránh tham gia vào các cuộc cạnh tranh giá, bao gồm cả việc hạ lãi suất để thu hút người đi vay.
NIM của BOC là 1,4% vào cuối năm 2024, trong khi ICBC là 1,42%. Ngân hàng Truyền thông Trung Quốc có NIM thấp nhất trong 6 ngân hàng là 1,27%.
Nicholas Zhu, phó chủ tịch kiêm giám đốc tín dụng cấp cao tại Moody’s, cho biết việc Bắc Kinh bơm vốn sẽ giúp giải quyết vấn đề “lợi nhuận thấp” tại các ngân hàng.
Tham khảo Financial Times
Nhịp sống thị trường
